【摘要】我国开放式基金的风险管理需要更高的风险测量技术。VaR是目前金融风险度量的主流指标，其计算有很多种方法。Copula模型可以刻画变量间非线性、非对称的相关结构，并且不限制边缘分布的类型，使得基于Copula理论的风险价值测度模型相比传统多元分布模型测度更能准确的测量投资组合的风险价值，本文针对现有的GARCH-Copula模型，通过引进高斯核函数估计和GPD模型，提高对多元变量边缘分布的尖 […]