【摘要】本文通过采用2010年4月至2014年2月沪深300日间间隔交易数据，对沪深300指数期货价格与现货价格之间的领先-滞后关系进行实证研究，并将单位时间间隔之间的非正常风险和非正常波动程度作为投资感应指数的重要指标，进而构造投资者感应指数。经过向量自回归模型、向量误差修正模型、格兰杰因果检验、脉冲响应函数分析、方差分解分析计量方法处理来揭示沪深300指数期货价格与现货价格之间的关系。结果发现 […]